私募股權(quán)基金的募集與運(yùn)作

  培訓(xùn)講師:雷勛華

講師背景:
雷勛華導(dǎo)師介紹瑞金方略資本管理集團(tuán)董事長(zhǎng)兼CEO具有20多年的資本市場(chǎng)從業(yè)經(jīng)驗(yàn)主導(dǎo)多家公司在新三板掛牌、國(guó)內(nèi)A股、美國(guó)納斯達(dá)克和香港主板上市為超過200家企業(yè)進(jìn)行商業(yè)模式設(shè)計(jì)和資本戰(zhàn)略規(guī)劃中央財(cái)大中國(guó)資本運(yùn)作研究中心執(zhí)行主任國(guó)內(nèi)“零稅負(fù)”重 詳細(xì)>>

雷勛華
    課程咨詢電話:

私募股權(quán)基金的募集與運(yùn)作詳細(xì)內(nèi)容

私募股權(quán)基金的募集與運(yùn)作

課程背景

關(guān)于私募股權(quán)基金,你是否想知曉以下問題:

1、什么是私募股權(quán)基金?私募股權(quán)基金有哪些種類?私募股權(quán)基金有什么特征?

2、私募股權(quán)基金投資策略是什么?投資對(duì)象是什么?

3、私募股權(quán)基金如何設(shè)立和運(yùn)作?

4、私募股權(quán)基金的內(nèi)部治理是怎么樣的?

5、私募股權(quán)基金的投資流程有哪些環(huán)節(jié)?每個(gè)環(huán)節(jié)的重點(diǎn)工作是什么?

6、如何簽署Term Sheet?

7、如何對(duì)目標(biāo)企業(yè)估值?

8、如何進(jìn)行投資管理?

9、私募股權(quán)基金如何退出?

 

課程收益

2  全面掌握私募股權(quán)基金的募集、設(shè)立

2  全面掌握私募股權(quán)基金的內(nèi)部治理

2  全面掌握私募股權(quán)基金的投資流程

2  全面掌握T erm Sheet

2  全面掌握企業(yè)估值方法

2  全面掌握投資管理

2  全面掌握投資退出的4種路徑

2  通過大量案例分析來全面掌握私募股權(quán)基金的募集與運(yùn)作

 

課程對(duì)象:董事長(zhǎng)、公司股東、總裁/總經(jīng)理、董事會(huì)秘書、首席財(cái)務(wù)官/財(cái)務(wù)總監(jiān)、財(cái)務(wù)經(jīng)理、企業(yè)中高層等

 

課程特色:實(shí)戰(zhàn)派風(fēng)格、針對(duì)性強(qiáng)、追求“落地”文化

 

課程大綱

第一單元  私募股權(quán)基金(PE)概述

n  PE的概念

n  PE的類型

n  PE的特征

n  PE在中國(guó)的發(fā)展概況

n  PE的立法與監(jiān)管

n  PE的投資策略

【案例分析1】W集團(tuán)的收購(gòu)

【案例分析2】門口的野蠻人—KKR杠桿收購(gòu)RJR

n  PE對(duì)社會(huì)的貢獻(xiàn)

n  PE對(duì)企業(yè)的貢獻(xiàn)

【學(xué)員討論】京東商城從PE那里獲得了什么?

 

第二單元  PE的募集與設(shè)立

n  公司制PE

?  公司制PE的運(yùn)作模式

?  內(nèi)外資PE之比較

?  稅收優(yōu)惠政策

【案例分析3】深創(chuàng)投

【案例分析4】深圳達(dá)晨

n  信托制PE

?  信托制PE的運(yùn)作模式

?  信托制PE涉及的法律主體

?  信托制PE的特征

【案例分析5】太平洋深藍(lán)一號(hào)

n  有限合伙制PE

?  有限合伙制PE的運(yùn)作模式

?  有限合伙協(xié)議的核心條款

?  涉稅事項(xiàng)

?  若干法律問題

【案例分析6】深圳南海成長(zhǎng)

n  三種募集模式比較與選擇

n  契約制PE的新模式

n  外資募集設(shè)立人民幣基金模式

?  外資PE離岸管理模式

?  純?nèi)嗣駧呕鹉J?/p>

?  非法人型中外合作基金模式

?  外商投資型合伙型基金模式

?  中外合作平行基金模式

【案例分析7】紅杉資本

【學(xué)員討論】人民幣基金募集的關(guān)鍵是什么?

 

第三單元  PE的內(nèi)部治理

n  公司制PE的內(nèi)部治理

?  公司制PE的內(nèi)部治理模型

?  公司制PE內(nèi)部治理的特點(diǎn)

?  公司制PE內(nèi)部治理優(yōu)缺點(diǎn)

n  信托制PE的內(nèi)部治理

?  信托制PE的內(nèi)部治理模型

?  信托制PE的權(quán)利機(jī)構(gòu)

?  信托制PE內(nèi)部治理制度的缺失

n  有限合伙制PE的內(nèi)部治理

?  有限合伙制PE的內(nèi)部治理模型

?  有限合伙制PE的權(quán)利機(jī)構(gòu)

?  有限合伙制PE內(nèi)部治理的妥協(xié)

【學(xué)員討論】如何處理LP與GP的關(guān)系?

 

第四單元  PE的投資流程

n  PE的投資流程概述

n  項(xiàng)目初審

?  書面初審

?  現(xiàn)場(chǎng)調(diào)研

n  簽署投資意向書

?  什么是 T erm Sheet

?  T erm Sheet中的核心條款

n  盡職調(diào)查

?  財(cái)務(wù)盡職調(diào)查

?  法律盡職調(diào)查

?  其他調(diào)查

n  簽署正式投資協(xié)議

n  完成收購(gòu)

n  投資管理

n  投資退出

 

第五單元  Term Sheet

n  什么是Term Sheet

n  Term Sheet中的進(jìn)入條款

?  投資金融工具條款

?  投資估值條款

?  對(duì)賭協(xié)議

?  反攤薄條款

?  分期投資條款

n  Term Sheet中的公司治理?xiàng)l款

?  公司控制權(quán)的競(jìng)?cè)l款

?  管理層的肯定性和否定性條款

n  Term Sheet中的退出條款

?  回購(gòu)權(quán)

?  共同賣股權(quán)

?  優(yōu)先清償權(quán)

?  強(qiáng)賣權(quán)

【案例分析8】蒙牛之完美對(duì)賭

【案例分析9】太子奶黯然出局

【案例分析10】上海第一中院正式確認(rèn)PE對(duì)賭之回購(gòu)條款有效

 

第六單元  企業(yè)估值

n  估值定義

n  估值依據(jù)

n  評(píng)估方法

n  評(píng)估方法如何選用

n  估值依據(jù)

n  估值確定

【案例分析11】萬達(dá)商業(yè)地產(chǎn)香港IPO的估值

【案例分析12】阿里巴巴美國(guó)IPO的估值

【學(xué)員討論】愛使股份41倍溢價(jià)收購(gòu)游久時(shí)代

 

第七單元  投資管理

n  投后管理的必要性

n  我國(guó)民營(yíng)企業(yè)管理現(xiàn)狀

n  PE的增值服務(wù)

?  幫助企業(yè)制度發(fā)展戰(zhàn)略

?  建立完善公司治理結(jié)構(gòu)

?  規(guī)范公司財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)

?  提供再融資方面的服務(wù)

?  上市輔導(dǎo)及并購(gòu)整合

n  PE如何參與企業(yè)管理

?  股權(quán)安排

?  公司治理結(jié)構(gòu)安排

?  日常聯(lián)絡(luò)與溝通

?  面對(duì)危機(jī)的處理與控制

【案例分析13】聯(lián)想弘毅投資先聲藥業(yè)

【案例分析14】深圳高新投投資大族激光

 

第八單元  投資退出

n  公開上市

?  境內(nèi)IPO

?  境外IPO

n  兼并收購(gòu)

?  出售股權(quán)

?  出售資產(chǎn)

?  并購(gòu)對(duì)價(jià)

n  股權(quán)回購(gòu)

?  控股股東回購(gòu)

?  管理層回購(gòu)

?  企業(yè)減資

?  回購(gòu)價(jià)格

n  清算退出

?  約定啟動(dòng)解散清算的情形

?  約定無法根據(jù)章程解散公司時(shí)的股權(quán)回購(gòu)

?  約定正常清算后的財(cái)產(chǎn)分配方法

【案例分析15】海普瑞

【案例分析16】盛大網(wǎng)絡(luò)

【案例分析17】用友軟件收購(gòu)英孚思為


 

雷勛華老師的其它課程

供應(yīng)鏈金融與案例分析講師:雷勛華時(shí)長(zhǎng):1天課程收益←全面了解供應(yīng)鏈金融的原理、特征和參與主體←全面掌握4種主要預(yù)付賬款融資模式←全面掌握4種庫(kù)存融資模式←全面掌握6種應(yīng)收賬款融資模式←全面了解供應(yīng)鏈金融模式的創(chuàng)新←全面掌握供應(yīng)鏈金融4大風(fēng)險(xiǎn)及應(yīng)對(duì)措施←全面掌握供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)管控思路與措施←全面掌握供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)控制創(chuàng)新方法課程對(duì)象:總裁/總經(jīng)理、財(cái)務(wù)總監(jiān)、融

 講師:雷勛華詳情


融資租賃業(yè)務(wù)資產(chǎn)管理與風(fēng)險(xiǎn)控制講師:雷勛華時(shí)長(zhǎng):2天課程收益←掌握融資租賃的盈利模式、對(duì)租賃物的要求←掌握融資租賃業(yè)務(wù)流程←掌握融資租賃業(yè)務(wù)的資料清單、主要參數(shù)及價(jià)款支付←掌握12種主要的融資租賃業(yè)務(wù)模式(操作流程、優(yōu)點(diǎn)、適用范圍、文件要求及風(fēng)險(xiǎn)提示)←掌握融資租賃業(yè)務(wù)的全過程風(fēng)險(xiǎn)管理(事前、事中、事后)←全面掌握融資租賃業(yè)務(wù)的擔(dān)保方式及注意事項(xiàng)課程對(duì)象:融

 講師:雷勛華詳情


企業(yè)并購(gòu)過程中的稅收籌劃與案例分析講師:雷勛華時(shí)長(zhǎng):2天課程收益←掌握并購(gòu)的3大并購(gòu)方式、3大支付方式以及并購(gòu)交易結(jié)構(gòu)←掌握并購(gòu)稅負(fù)與并購(gòu)交易結(jié)構(gòu)的關(guān)系←掌握債轉(zhuǎn)股、股權(quán)轉(zhuǎn)讓、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、合并、分立過程中的增值稅、土地增值稅、企業(yè)所得稅和契稅的籌劃←掌握利用多種并購(gòu)方式進(jìn)行“零稅負(fù)”重組方案設(shè)計(jì)與方案實(shí)施←運(yùn)用實(shí)操案例分析和討論來加深學(xué)員對(duì)課程的理解課程對(duì)象:

 講師:雷勛華詳情


150個(gè)企業(yè)上市疑難問題及解決之道講師:雷勛華時(shí)長(zhǎng):5天課程收益←全面掌握企業(yè)上市過程中可能會(huì)出現(xiàn)的各種問題及解決知道課程對(duì)象:公司股東、董事長(zhǎng)/副董事長(zhǎng)、董事、監(jiān)事、經(jīng)理/副經(jīng)理、董事會(huì)秘書、投資總監(jiān)、風(fēng)控總監(jiān)、財(cái)務(wù)總監(jiān)、審計(jì)總監(jiān)、投資經(jīng)理、風(fēng)控經(jīng)理、財(cái)務(wù)經(jīng)理、審計(jì)經(jīng)理、證券事務(wù)代表/IRM人員、項(xiàng)目經(jīng)理、風(fēng)控人員、財(cái)務(wù)人員、審計(jì)人員、公司其他管理人員;投

 講師:雷勛華詳情


存量資產(chǎn)盤活與案例分析講師:雷勛華時(shí)長(zhǎng):2天課程收益←掌握國(guó)家層面的資產(chǎn)盤活政策←了解存量資產(chǎn)存在的問題,掌握盤活存量資產(chǎn)的思路←掌握盤活存量資產(chǎn)的著力點(diǎn)和發(fā)力點(diǎn)←掌握盤活存量資產(chǎn)的5大方式與3條路徑←掌握盤活存量資產(chǎn)模式創(chuàng)新思路←掌握8大資產(chǎn)盤活措施及案例←了解5大資產(chǎn)盤活的支撐體系←運(yùn)用大量存量資產(chǎn)盤活案例分析和討論來加深學(xué)員對(duì)課程的理解課程對(duì)象:公司股

 講師:雷勛華詳情


不良資產(chǎn)業(yè)務(wù)實(shí)操與案例分析講師:雷勛華時(shí)長(zhǎng):2天課程收益←全面掌握不良資產(chǎn)的范圍和相關(guān)政策←全面掌握不良資產(chǎn)的一般處置方式←全面掌握不良資產(chǎn)處置的創(chuàng)新模式←全面掌握不良資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)模式←全面掌握不良資產(chǎn)盡職調(diào)查←全面掌握不良資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告審核與不良資產(chǎn)估值←全面掌握不良資產(chǎn)的抵押?jiǎn)栴}及解決辦法←全面掌握不良資產(chǎn)收購(gòu)應(yīng)注意的5大事項(xiàng)←全面掌握不良資產(chǎn)債務(wù)重組6大方法

 講師:雷勛華詳情


地方政府債務(wù)化解與案例解析講師:雷勛華時(shí)長(zhǎng):2天課程收益←掌握35號(hào)文、47號(hào)文和74號(hào)文文件精神←掌握地方政府隱性債務(wù)的識(shí)別方法和主要類型←掌握隱性債務(wù)化解途徑和化解方式←掌握非隱性債務(wù)化解途徑和化解方式←掌握城投企業(yè)債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和債務(wù)化解途徑與方式←課程運(yùn)用大量案例來幫助學(xué)員理解重要知識(shí)點(diǎn)課程對(duì)象:公司股東、董事、監(jiān)事、經(jīng)理/副經(jīng)理、其他中高層管理人員課程特

 講師:雷勛華詳情


中小企業(yè)融資實(shí)務(wù)操作講師:雷勛華時(shí)長(zhǎng):2天課程收益←掌握中小企業(yè)的融資路徑←掌握股權(quán)融資流程、商業(yè)計(jì)劃書的撰寫、路演技巧、企業(yè)估值及融資協(xié)議簽署←掌握供應(yīng)鏈金融融資方式←掌握融資租賃融資方式←掌握金融機(jī)構(gòu)融資方式←用案例分享方式來幫助學(xué)員掌握融資操作技能課程對(duì)象:公司董事長(zhǎng)、總經(jīng)理、副總經(jīng)理、融資負(fù)責(zé)人、融資主管和融資經(jīng)辦人員、財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人、財(cái)務(wù)主管和財(cái)務(wù)人員

 講師:雷勛華詳情


資產(chǎn)證券化實(shí)務(wù)操作與案例分析講師:雷勛華時(shí)長(zhǎng):2天課程收益■全面了解資產(chǎn)證券化模式、交易結(jié)構(gòu)及操作步驟■全面掌握信貸資產(chǎn)證券化基本條件、交易結(jié)構(gòu)、監(jiān)管審核流程、操作流程■全面掌握資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)基本條件、交易結(jié)構(gòu)、監(jiān)管審核流程、操作流程■全面掌握資產(chǎn)支持票據(jù)基本條件、交易結(jié)構(gòu)、監(jiān)管審核流程、操作流程■全面掌握保險(xiǎn)業(yè)資產(chǎn)支持計(jì)劃基本條件、交易結(jié)構(gòu)、監(jiān)管審核流程、

 講師:雷勛華詳情


REITs操作實(shí)務(wù)與案例分析講師:雷勛華時(shí)長(zhǎng):2天課程收益←了解REITs的概念及分類←了解公募REITs的分類及產(chǎn)品特征←掌握私募REITs操作實(shí)務(wù)←掌握公募REITs項(xiàng)目及基礎(chǔ)資產(chǎn)要求←掌握公募REITs交易結(jié)構(gòu)、股債比結(jié)構(gòu)搭建及股權(quán)轉(zhuǎn)讓應(yīng)注意的問題←掌握公募REITs的估值方法、定價(jià)機(jī)制與流程,以及幾個(gè)典型行業(yè)的估值分析←掌握公募REITs的治理結(jié)構(gòu)←

 講師:雷勛華詳情


 發(fā)布內(nèi)容,請(qǐng)點(diǎn)我!  講師申請(qǐng)/講師自薦
清華大學(xué)卓越生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)總監(jiān)高級(jí)研修班
清華大學(xué)卓越生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)總監(jiān)高級(jí)研修班
COPYRIGT @ 2001-2018 HTTP://m.fanshiren.cn INC. ALL RIGHTS RESERVED. 管理資源網(wǎng) 版權(quán)所有